– Προσφέρει στους ομολογιούχους της μετοχές ή μετρητά σε τιμές κοντά στις αγοραίες, οι οποίες είναι έως και 85% χαμηλότερες από τις ονομαστικές.
Επιμέλεια: Ευθύμιος Χατζηϊωάννου.
Όπως αναφέραμε και σε προηγούμενο άρθρο μας, βασιζόμενοι σε έγκυρες πηγές, τους πιστωτές της βάζει σαν στόχο της ανακεφαλαιοποίησής της η Τράπεζα Πειραιώς, η οποία υπέβαλε την περασμένη Πέμπτη δημόσια προσφορά για τρεις σειρές ομολόγων, συνολικού ύψους 1,1 δισεκατομμυρίων ευρώ.
Η διοίκηση της Τράπεζας Πειραιώς επιδιώκει με τον τρόπο αυτό την κάλυψη ενός χρηματικού ποσού από τους κατόχους των ομολογιακών τίτλων. Στο πλαίσιο αυτό δίνει την ευκαιρία στους ομολογιούχους της να επιλέξουν μεταξύ:
– Της είσπραξης μετρητών, αλλά με «κούρεμα» σε σχέση με τις τρέχουσες τιμές και
– της ανταλλαγής των τίτλων τους με μετοχές, που θα εκδοθούν στο πλαίσιο της ανακεφαλαιοποίησης. Όμως, οι μετοχές αυτές κινδυνεύουν να συμμετάσχουν σε “κούρεμα”, αν δεν συγκεντρωθούν τα απαιτούμενα κεφάλαια από τις αγορές.
Η Τράπεζα Πειραιώς εκτιμάται, ότι μπορεί να εξοικονομήσει συνολικά ένα ποσό της τάξης των 350 έως 550 εκατομμυρίων ευρώ
Αυτό σημαίνει, ότι η τράπεζα προχωρά σε εθελοντικό άτυπο “κούρεμα” των ομολογιούχων της για να καλύψει μέρος των κεφαλαιακών αναγκών, που θα προκύψουν από τα stress tests, προσφέροντας στους ομολογιούχους μετοχές ή μετρητά. Η εξαγορά θα γίνει σε τιμές κοντά στις αγοραίες, οι οποίες είναι έως και 85% χαμηλότερες από τις ονομαστικές.
Σύφωνα με τα παραπάνω δεδομένα, η Τράπεζα Πειραιώς εκτιμάται, ότι μπορεί να εξοικονομήσει συνολικά ένα ποσό της τάξης των 350 έως 550 εκατομμυρίων ευρώ, το οποίο θα μειώσει τον λογαριασμό, που θα κληθούν να πληρώσουν στο τέλος οι ιδιώτες μέτοχοί της.
Να σημειωθεί, πως, ό,τι κι’ αν επιλέξουν οι ομολογιούχοι, η τράπεζα θα εγγράψει κεφαλαιακό όφελος, το ύψος του οποίου θα εξαρτηθεί από το τελικό αποτέλεσμα της ανταλλαγής.
Έγκυροι οικονομικοί αναλυτές εκτιμούν, ότι με βάση τα δεδομένα αυτά το “κούρεμα” των καταθέσεων πρέπει να θεωρείται, πλέον, αναπόφευκτο, ενώ επισημαίνεται ακόμη, ότι η διαδικασία, που ακολουθεί πρώτη η Τράπεζα Πειραιώς, αναμένεται να αποτελέσει την αρχή και για τις άλλες τρεις συστημικές τράπεζες, την Εθνική, την Alpha Βank και την Eurobank.
